インデックス投資のデメリット10選（それでも合理的で魅力的な理由）

デメリット3：マーケット平均にしかならない

市場平均をそのまま受け入れるため、「勝者になれない」と感じる人もいます。

ですが、長期的に見ればアクティブ運用の大半はインデックスに負けています。つまり「平均を取る」ことが、実は「上位の成績を取る」ことにつながるのです。

デメリット4：経済ニュースに一喜一憂しにくい

個別株投資では決算や経済ニュースが重要ですが、インデックス投資では日々の情報が投資判断に直結しません。そのため「ニュースを追う楽しみがない」と感じる人もいるでしょう。

でも、情報に振り回されずに済むのは大きな利点です。時間を節約でき、人生の他のことに集中できるのです。

私も、普段は日経平均や自分の資産状況をチェックするくらいで、あとはほったらかしを続けています。

デメリット5：投資の勉強欲を満たしにくい

企業分析やチャート研究を通じて知的好奇心を満たしたい人にとって、インデックス投資はシンプルすぎると感じるかもしれません。

ただし、投資に時間をかけすぎない分、資格の勉強や趣味に取り組む余裕が生まれます。投資と生活のバランスを保てるのは、大きなメリットでもあります。

デメリット6：下落相場では一緒に沈む

市場全体に投資する以上、暴落が来れば資産も減ります。これは避けられません。

けれども歴史的に市場は必ず回復してきました。大恐慌もリーマンショックも、コロナ禍も乗り越え、直近ではトランプ関税による暴落、暴騰がありました。紆余曲折はあったものの、沈んでも必ず浮かび上がる、そして回復が早い、その安心感がインデックス投資の強さです。

デメリット7：退屈ゆえに途中でやめたくなる

何年も続けていると「本当にこれでいいのか」と不安になることがあります。退屈さが原因で別の投資法に手を出したくなることも。

しかし、やめずに続けた人こそ複利の恩恵を最大限に受けられます。続けること自体が最大の勝ち筋なのです。

デメリット8：成功体験を語りにくい

「この株で3倍になった！」と友人に自慢するような派手な体験はありません。会話のネタとしては少し地味かもしれません。

ですが、静かに資産を増やしていけること自体が強さの証です。語らなくても結果が出る。それはむしろ理想的な投資の姿ではないでしょうか。

デメリット9：暴落時にまとめ買いできない

暴落時に「もっと買いたい」と思っても、積立方式だと余剰資金がなければ大量に買えません。もどかしさを覚える人もいるでしょう。

しかし、コツコツ積み立てることで高値掴みのリスクを減らせます。時間分散の安心感こそ、積立投資の本質です。

個人的にはこのデメリットが一番つらく感じます。なので、私の場合は暴落と判断した場合は、ちょこちょこ追加投資を行っています。

デメリット10：成果が見えるのは10年後以降

数年では「思ったより増えていない」と感じるかもしれません。成果が実感できるのは10年、20年先のことです。

ただし、だからこそ複利の効果が最大化されます。未来の自分にとって、これ以上ない過去からのプレゼントになるのです。

まとめ：退屈こそが合理性

インデックス投資のデメリットを10個紹介しました。確かに退屈で、短期的には物足りなさがあります。

しかし、それはすべて裏返せばメリットです。退屈だからこそ続けられる。平均だからこそ大きく負けない。時間がかかるからこそ複利が効く。

インデックス投資は、最もつまらない投資法であり、最も合理的な投資法でもある。成果は平均並みであるものの、再現性は高い。 これを理解すれば、安心して長期投資を続けられます。